ИННОВАЦИОННЫЕ ВИДЫ ФИНАНСОВЫХ УСЛУГ: РОЛЬ ФИНАНСОВЫХ ТЕХНОЛОГИЙ В ТРАНСФОРМАЦИИ ТРАДИЦИОННЫХ МОДЕЛЕЙ

<jats:p>В статье исследуется трансформационный потенциал финансовых технологий (финтех) в отношении традиционных моделей предоставления финансовых услуг и механизмов финансового взаимодействия. Цель работы – разработка теоретико-методологического подхода к оценке влияния инновационных финансовых услуг на устойчивость и конкурентоспособность традиционных финансовых посредников. Научная новизна исследования заключается в предложении концепции «композитной модели финансового межмедирования», введении интегрального индекса глубины цифровой трансформации финансовых услуг (DFTI), а также разработке экономико-математической модели, связывающей степень проникновения финтех-решений с динамикой маржинальности, рисков и клиентской приверженности. Методологическая база опирается на сочетание институционального и неоклассического подходов, концепции двухсторонних рынков и платформенной экономики. В рамках эмпирической части рассчитан интегральный индекс DFTI для шести последовательных временных периодов (2020–2025 гг.). Анализ динамики показателей выявил S-образное изменение маржинальности, нелинейную взаимосвязь между интегральным риском и глубиной финтех-интеграции, а также наличие временного лага между технологическими инновациями и изменением клиентского поведения. Практическая значимость исследования заключается в формировании инструментария, позволяющего финансовым институтам количественно оценивать степень цифровой трансформации и моделировать сценарии интеграции с финтех-платформами.</jats:p> <jats:p>This paper investigates the transformational potential of financial technologies (fintech) in relation to traditional models of financial service provision and financial intermediation mechanisms. The aim of the study is to develop a theoretical and methodological approach to assessing the impact of innovative financial services on the resilience and competitiveness of traditional financial intermediaries. The scientific novelty consists of proposing the concept of a "composite model of financial intermediation", introducing an integral Digital Financial Transformation Index (DFTI), and developing an economic-mathematical model linking the extent of fintech penetration to the dynamics of margins, risks and customer loyalty. The methodological framework combines institutional and neoclassical approaches with the concepts of two-sided markets and platform economics. Within the empirical section, the DFTI is calculated for six consecutive periods (2020–2025). Analysis of the dynamics reveals an S-shaped pattern of margin changes, a nonlinear relationship between the integrated risk level and the depth of fintech integration, as well as a time lag between technological innovations and changes in customer behavior. The practical significance lies in the development of a toolkit enabling financial institutions to quantify their degree of digital transformation and model scenarios of integration with fintech platforms.</jats:p>